주식회사 비전에셀 회생계획 인가결정 공고

채무자 주식회사 비전에셀 회생계획 인가 공고

공고 내용

위 사건에 관하여 이 법원은 2026. 9. 11. 채무자의 회생계획을 인가하였으므로 채무자 회생 및 파산에 관한 법률 제245조에 의하여 다음과 같이 공고합니다.

1. 주문: 회생계획을 인가한다.

2. 이유의 요지: 관리인이 제출한 회생계획안이 2026. 9. 11. 회생계획안의 결의를 위한 관계인집회에서 가결되었고, 채무자 회생 및 파산에 관한 법률 제243조 제1항에서 정한 요건을 구비하였다고 인정된다.

3. 회생계획의 요지: 별지와 같다.

제2장 회생계획안의 요지. 제1절 회생계획안 입안의 기초: 본 회생계획안을 수립함에 있어 채권자, 기타 이해관계인 여러분의 이해조정과 채무자 회사의 회생이라는 명제하에서 모든 채권자에게 공정하고 형평에 맞는 회생계획안을 수립하고자 노력하였습니다. 조사보고서의 실사가치에 의한 자산총계는 5,600,516,082원이고, 부채총계는 5,527,939,589원으로 자산이 부채를 72,576,493원 초과하고 있습니다. 그러나 회사가 파산적 청산할 경우 청산가치는 4,752,811,213원인 반면 회사가 사업을 지속할 경우의 계속기업가치는 5,599,948,873원으로서 계속기업가치가 청산가치를 847,137,660원 초과하여 사업을 계속하는 것이 경제성 있는 것으로 조사되었습니다.

채무자 회사는 회생 신청 이후 여러 악조건 하에서도 회사 회생이라는 일관된 목표를 향하고 있으나 채무자 회사의 자구노력만으로는 한계가 있으므로 채권자 및 이해관계자 여러분의 이해와 양보를 전제로 하고 있음을 죄송스럽게 생각합니다. 회생계획안의 사업계획은 채무자 회사의 향후 자금조달능력을 나타내는 것으로 회생계획에 따른 회생채권에 대한 변제재원을 조달하는 주된 원천이 되는 것입니다. 따라서 본 회생계획은 영업활동을 통한 매출증대 및 일부 자산매각 등을 통하여 채무자 회사 회생을 조기에 실현할 수 있도록 하는 내용으로 작성하였습니다.

제2절 시인된 총 채권의 내역: 채권신고기간에 시인한 채권액에서 채권신고기간 이후 추후보완 신고되어 관리인이 특별조사기일에 시인할 것으로 예상되는 채권액 등을 감안한 변제대상 채권의 내역은 다음과 같습니다. 회생담보권 소계 2,398,683,475원, 회생채권 소계 1,224,580,963원, 합계 3,623,264,438원입니다. 주요 변동내역으로 추후보완 신고된 회생담보권은 총 1건 728,711,486원이 있으나 특별조사기일에 시인할 예정인 금액은 없고, 회생담보권 1건 2,398,683,475원의 채권자 명의가 변경되었습니다. 추후보완 신고된 회생채권은 총 3건 28,349,982원으로 그 중 특별조사기일에 시인할 예정인 회생채권은 19,317,607원이며, 이의철회된 회생채권은 총 2건 10,000,000원, 소멸된 회생채권은 총 3건 2,394,703,478원입니다. 추후보완 신고된 조세등채권은 총 2건 195,490,650원으로 신고기간 내 신고액보다 증가하였으나 그 중 440,730원은 공익채권으로 분류하였습니다.

제3절 권리변경과 변제방법의 요지: 채무자 회사는 채권자, 기타 이해관계인 여러분에 대한 최선의 이익을 도모하는 한편 채무자 회사의 재건 및 갱생을 전제로 하여 공정성과 형평성의 이념에 입각하여 권리변경과 변제방법의 기준을 마련하였으며, 권리변경 후 변제할 채권액 합계는 3,756,620,306원입니다.

회생담보권(대여금채권)은 시인된 원금 및 개시 전 이자의 100%를 현금으로 변제하되, 원금 중 65,000,000원은 제1차연도(2027년)에 변제하고, 나머지 원금 및 개시 전 이자는 제2차연도(2028년)에 변제합니다. 개시 후 이자는 시인된 원금 및 개시 전 이자에 대하여 연 5.8%의 이율을 적용한 금액을 제2차연도(2028년)에 변제합니다.

회생채권(대여금채권, 상거래채권, 구상채권, 특수관계인채권)은 시인된 원금 및 개시 전 이자의 100%를 현금으로 변제하되, 현금변제할 금액의 8%는 제2차연도(2028년)에, 5%는 제3차연도(2029년)에, 78%는 제4차연도(2030년)부터 제9차연도(2035년)에 매년 균등한 비율로, 9%는 제10차연도(2036년)에 변제합니다. 개시 후 이자는 면제합니다.

회생채권(미발생구상채권)은 보증기관 등이 채무자 회사를 위하여 대위변제할 경우 대위변제금의 100%를 현금으로 변제하되, 현금변제할 금액의 8%는 제2차연도(2028년)에, 5%는 제3차연도(2029년)에, 78%는 제4차연도(2030년)부터 제9차연도(2035년)에 매년 균등한 비율로, 9%는 제10차연도(2036년)에 변제합니다. 다만, 대위변제가 제2차연도(2028년) 변제기일이 경과한 이후에 이루어지는 경우 이미 변제기일이 경과된 금액은 그 후 최초로 도래하는 변제기일에 합산하여 변제합니다. 개시 후 이자는 면제합니다.

조세 등 채권은 채무자 회생 및 파산에 관한 법률 제140조 제2항에 의하여 회생계획안 인가결정일 이후 변제기일까지 국세징수법, 지방세징수법 또는 국세징수의 예에 의한 징수 및 체납처분에 의한 재산의 환가를 유예합니다. 채무자 회사는 회생계획 인가결정 전일까지 발생한 조세 등 채권의 납부지연가산세를 포함한 금액의 100%를 현금으로 변제하되, 현금변제할 금액의 100%는 제2차연도(2028년) 및 제3차연도(2029년)에 매년 균등한 비율로 변제합니다. 단, 제3차연도(2029년)에 변제할 금액은 해당연도 회생계획 인가결정일과 동일한 날짜의 전일까지 변제합니다.

장래의 구상권 처리: 회생절차개시결정 이후 채무자회사를 위한 보증인, 물상보증인, 기타 제3자가 자기의 출재로 인하여 회생담보권자 또는 회생채권자에게 변제한 경우에는 채무자 회사에 대하여 구상권을 취득합니다. 다만, 구상권자는 채권자의 권리변경 전의 채권이 회생절차에 의하거나 회생절차에 의하지 아니하고 모두 소멸된 경우에 한하여 자기의 구상권을 행사할 수 있으며, 채무자 회사는 이 회생계획에 의하여 변제하여야 할 회생담보권 또는 회생채권의 잔액 범위 내에서 구상권자들의 구상권 비율에 따라 변제합니다. 특수관계인이 회생절차개시결정 이후 대위변제 등으로 채무자 회사에 대하여 취득하는 구상권은 전액 면제합니다.

주주의 권리변경: 이 회생계획 인가 전에 발행한 보통주 60,000주에 대하여 액면가 5,000원인 보통주 2주를 액면가 5,000원인 보통주 1주로 병합합니다. 단, 주식의 병합으로 인하여 발생하는 1주 미만의 단주에 대하여는 법원의 허가를 얻어 무상소각합니다.

제4절 결언: 본 회생계획안은 채권자, 주주, 종업원 및 이해관계인 여러분의 이익을 최대한 보호하고 채무자 회사의 경영정상화를 조기에 달성하는 균형점을 찾고자 하였으며, 모든 채권자들에게 공정하고 형평에 맞는 회생계획을 수립하고자 노력하였습니다. 다만, 본 회생계획안을 수립하는데 있어서 채권자 여러분의 일부 권리를 변경하고 변제기간을 유예할 수 밖에 없었던 점에 대해 매우 송구스럽게 생각하고 있습니다. 회사의 경영정상화를 달성, 채권자 여러분에게 채무를 변제하기 위하여 관리인과 채무자는 모든 노력을 다 하겠으며, 앞으로도 이해관계인 여러분의 계속적인 지원과 협조를 부탁드립니다.